תקנות אידוי חדשות בדרום קוריאה מעלות דרישות ליצרני נוזלי אידוי ורשתות אספקה ​​הקשורות לסין, אומר מומחה

תקנות האידוי החדשות של דרום קוריאה מעצבות מחדש את שוק נוזלי האידוי, ומגבירות את דרישות הציות ליצרנים, קמעונאים וספקים זרים. בראיון עם 2Firsts, סם קים, מומחה למוצרי ניקוטין קוריאני, דן בחסמים של רישוי, השפעות על מלאי, שרשרות אספקה ​​המקושרות לסין, ואתגרים רגולטוריים מתעוררים סביב אנלוגים לניקוטין, מוצרים שאינם ניקוטין ותערובות ביתיות. המקרה הקוריאני עשוי להציע תובנות רחבות יותר כאשר ממשלות ברחבי העולם מסתגלות למוצרי ניקוטין המתפתחים במהירות.

נקודות מפתח

שינוי רגולטורי: חוק סחר בטבק המתוקן של דרום קוריאה כפוף מוצרי אידוי ניקוטין לתקנות טבק, ומגדיל את דרישות הרישוי, המיסוי והציות.

לחץ ייצור: חסמי כניסה מוגברים מאלצים כמה חברות קטנות ובינוניות להתאים את האסטרטגיות שלהן, כגון הפחתת ייצור, מעבר להפצה או פנייה לייצור OEM/ODM.

שינוי שרשרת אספקה: חברות קוריאניות דורשות יותר מהספקים הזרים שלהן, כאשר אימות מקור, מסמכי בדיקה, מעקב אחר אצווה ותאימות לאריזה מקומית הופכים חשובים יותר ויותר.

מעבר ערוץ: הגבלות על מכירות מקוונות מניעות התאמות בשוק כלפי קמעונאים פיזיים, ערוצים פטורים ממכס ומכירות תיירים, בעוד שהמלאי הקיים מרפד את ההשפעה הראשונית.

רגולציה עתידית: אנלוגים לניקוטין כגון 6-מתילניקוטין (6-MN), מוצרים שאינם ניקוטין ותערובות ביתיות מופיעים כאתגרים רגולטוריים פוטנציאליים עבור שווקי הניקוטין העולמיים.

חוק סחר הטבק המתוקן של דרום קוריאה והתקנות הנלוות לו לאידוי נוזלים דוחפים את מגזר האידוי במדינה לעבר מעבר המתמקד בציות לרגולציה, מה שמוביל יצרנים קטנים יותר להעריך מחדש את הייצור שלהם וכמה חברות לפנות לייצור OEM ו-ODM, כולל בסין, לפי סם קים, מומחה בשוק הקוריאני.

התקנות, שנכנסו לתוקף ב-24 באפריל 2026, הכפיפו את מוצרי אידוי הניקוטין, לרבות מוצרי ניקוטין סינתטיים, לרגולציה בנושא טבק. בראיון כתוב ל-2Firsts, קים הסבירה שהשוק לא נעלם, אלא עוצב מחדש על ידי רישוי, מיסוי, איסורי מכירה מקוונים ודרישות תאימות למוצרים.

שינוי זה גם מגביר את דרישות התיעוד והאריזה לספקים זרים, במיוחד חברות סיניות המספקות ניקוטין סינטטי, מרכיבים נוזליים לאידוי, נוזלים מוגמרים ואריזות.

סם קים השתתף בסמינר 2Firsts Global New Products Tobacco ופיתוח מותגים במרץ 2025 ונשא נאום מרכזי.

תקנות טבק חדשות מעלות חסמי כניסה עבור יצרני נוזלי אידוי

השינוי הבולט ביותר מאז כניסת התקנות לתוקף הוא שמוצרי אידוי ניקוטין מוסדרים כעת כמוצרי טבק, אמר קים.

לפני התיקון, מוצרי ניקוטין סינתטיים לא סווגו כמוצרי טבק לפי החוק הקוריאני, מה שהופך אותם לפשוטים יחסית לייצור ולמכירה. מאז 24 באפריל, הן טבק והן מוצרי ניקוטין סינתטיים מטופלים כטבק, מה שהופך אותם לא אפשריים עוד לייצור ללא רישיון לייצור טבק.

קים ציטט ספי רישוי שונים במסגרת המסגרת החדשה. יצרני טבק נוזלי חייבים להיות בעלי הון עצמי של 10 מיליארד וון קוריאני, כ-7 מיליון דולר אמריקאי; כושר ייצור שנתי מינימלי של 400,000 ליטר, שווה ערך לכ-13.3 מיליון בקבוקי 30 מ"ל; ולפחות חמישה עובדים מוסמכים עם שלוש שנים או יותר של ניסיון בייצור או בניהול איכות.

דרישות אלו שינו את סף הגישה לשוק עבור חברות נזילות לאידוי, במיוחד יצרנים קטנים יותר שפעלו בעבר בסביבה רגולטורית גמישה יותר.

איור של דרישות אזהרת בריאות על אריזות מוצרי טבק בדרום קוריאה, מראה תמונות אזהרה, הצהרות התראה, מפרטי גודל ודרישות תווית חוזק ניקוטין.｜מקור: מסופק על ידי Sam Kim.

עתודות מלאי מעכבות את השפעת המחירים מכיוון שהיצרנים הקטנים מצמצמים את הפעילות

למרות השינוי הרגולטורי, הביקוש של הצרכנים נותר יציב יחסית עד כה. אחת הסיבות היא המלאי המצטבר.

קים העריך שחברות רבות של אדים מקומיים בנו מספיק מלאי עד ה-24 באפריל כדי לכסות שישה חודשים עד שנה של מכירות. יצרנים, סיטונאים, קמעונאים וכמה צרכנים הגדילו את רכישותיהם לפני כניסת התקנות לתוקף, תוך שהם צופים תקנות מחמירות ומחירים גבוהים יותר.

כתוצאה מכך, מוצרים שיוצרו לפני החוק החדש נשארים זמינים באופן נרחב. מוצרים חדשים שיוצרו עומדים בפני עלויות ייצור גבוהות במידה ניכרת בשל מסי טבק, אך הצרכנים טרם חוו עלייה משמעותית במחירי הקמעונאות.

רוב החברות נותנות עדיפות למכירת המלאי הקיים שלהן במקום להגביר ייצור חדש, תוך מעקב אחר התפתחויות רגולטוריות והכנת אסטרטגיות מוצר חדשות.

קים ציין כי תקופת המס המופחתת של שנתיים נותנת למגזר זמן להסתגל למסגרת הרישוי והמיסוי, אך הוא לא מאמין שהיא תבטל לחלוטין את ההשפעה על השוק.

"כשתסתיים תקופת המיסים המופחתים, השוק צפוי לחוות התאמה משמעותית נוספת כאשר חברות מסתגלות באופן מלא למסגרת הרגולטורית והמיסוי החדשה", אמר.

היצרנים כבר נמצאים בלחץ ישיר יותר. עסקים קטנים ובינוניים בעלי הון ומשאבים מוגבלים נפגעים בצורה הקשה ביותר, בעוד שהיבואנים נזהרים יותר מהכנסת מוצרים חדשים בשל מחמירות דרישות הרישוי ועלויות מס גבוהות יותר.

קים זיהה ארבע תגובות נפוצות בקרב יצרנים:להפסיק את הייצור ולמכור מלאי קיים; העברת ייצור ליצרני OEM או ODM, כולל בסין; התמקדות במוצרים ללא ניקוטין או אנלוגים לניקוטין; או לצמצם את הפעילות ולצאת משוק האידוי.

השוק עצמו נותר ניכר. על פי נתונים שסיפקה קים, בדרום קוריאה יש עדיין כ-2,000 חנויות vape וכ-60,000 חנויות נוחות המוכרות מוצרי אידוי, מה שמוכיח שהמגזר שומר על בסיס קמעונאי רחב למרות הידוק המסגרת הרגולטורית.

מגבלות מכירות מקוונות מעבירות את הפעילות לכיוון חנויות vape וערוצים פטורים ממכס

החוק החדש שינה גם את ההפצה.

בדרום קוריאה, מכירה מקוונת של מוצרי טבק אסורה בדרך כלל. לפני חוק הסחר בטבק המתוקן, מוצרי ניקוטין סינתטיים לא נחשבו באופן חוקי למוצרי טבק, מה שאפשר למכור אותם באינטרנט. זה הניע את הצמיחה המהירה של שוק האידוי המקומי באמצעות ערוצים דיגיטליים.

מאז הסקירה, מוצרי ניקוטין חדשים שיוצרו או מיובאים מסווגים כטבק ואינם יכולים להימכר יותר באינטרנט. עם זאת, מוצרים שיוצרו או יובאו לפני כניסת החוק לתוקף הופצו באופן חוקי כמוצרי צריכה כלליים, וחלק מהפריטים הללו ממשיכים להימכר באינטרנט כל עוד נותר מלאי זמין.

רישום של מוצרים הקשורים לאידוי בשוק מקוון דרום קוריאני. למרות שמוצרי ניקוטין חדשים שיוצרו או מיובאים מוגבלים למכירות מקוונות במסגרת המתוקנת, סם קים ציין שניתן להמשיך למכור מלאי טרום-רגולציה בערוצים דיגיטליים.｜מקור: מסופק על ידי סם קים.

קים הצהיר כי סוגיה זו נתונה לוויכוח נרחב בתעשייה ובתקשורת, והיא צפויה להימשך עד למיצוי כל המלאי שלפני הרגולציה.

מכיוון שהמכירות המקוונות מוגבלות, השוק עובר בהדרגה לכיוון הפצה פיזית.

חנויות vape עצמאיות יכולות לקבל רישיונות מכירת טבק, אך עליהן לבצע את אותו תהליך אישור כמו קמעונאי טבק מסורתיים. זה כולל אישור ממשל מקומי ועמידה בדרישות המקומיות, כגון תקני מרחק מינימלי בין חנויות טבק. בתחומים מסוימים, הדרישות הללו מציבות מחסומים מעשיים לעסקים חדשים, אמר קים.

חברות גם בוחנות ערוצים חלופיים לחנויות vape מסורתיות, כמו חנויות פטורות ממכס, אזורי קניות לתיירים ושוקי יצוא.

לפי נתונים שסיפק קים, דרום קוריאה קיבלה בשנת 2025 כ-19 מיליון מבקרים בינלאומיים, עלייה של כ-16% לעומת השנה הקודמת, בעוד שמספר התיירים הזרים שהשתמשו בחנויות הפטורות ממכס עלה ב-17%, מ-9.33 מיליון ל-10.92 מיליון. הביקוש למוצרי אידוי מתיירים סינים ויפנים בדרום קוריאה נתפס בעיני חלק מהחברות כהזדמנות חדשה, אמר.

מוצרי אידוי המוצגים בחנויות שילה דיוטי פרי בדרום קוריאה. סם קים ציין שחברות מסוימות בוחנות ערוצי מכירה חלופיים, כגון חנויות פטורות ממכס וחנויות קמעונאיות לתיירים, לנוכח ההגבלות הגוברת על מכירות מקוונות. מקור: מסופק על ידי סם קים.

נטל הציות הגדול יותר מעדיף שחקנים בעלי הון רב יותר

המבנה הסופי של שוק הנוזל האידוי של דרום קוריאה נותר לא ברור.

המגזר עדיין בתקופת מעבר. מוצרים לפני רגולציה ממשיכים להימכר באינטרנט, והמלאי הקיים מסתובב בחנויות הפיזיות. כתוצאה מכך, ההשפעה המלאה של התקנות המתוקנות עדיין אינה נראית לעין.

אי הוודאות הזו משפיעה גם על חברות גדולות. פיליפ מוריס אינטרנשיונל הודיעה על תוכניות להשיק מוצר אידוי חדש מלא נוזלי מערכת סגורה בדרום קוריאה, אך השקתו נדחתה, לדברי קים. KT&G גם לא הכריזה על אסטרטגיה ברורה להרחבת עסקי האידוי הנוזלי שלה, אמר.

תמונת קידום מכירות של מותג מכשירי האידוי הנוזלי VEEV של פיליפ מוריס קוריאה. כלי תקשורת קוריאנים דיווחו שהשקת המוצר התעכבה עקב בעיה בכבל הטעינה.｜מקור: מסופק על ידי Sam Kim.

"לדעתי, זה מראה שאפילו החברות הגדולות נוקטות עמדה זהירה כשהן מעריכות את הסביבה הרגולטורית החדשה ואת תנאי השוק", אמר קים.

עם הזמן, יכולות הציות לרגולציה יהפכו לגורם תחרותי רלוונטי יותר. השגת רישיון לייצור טבק, תחזוקת מערכות ניהול איכות, השקעה במתקני ייצור, ועלויות מס מוגדלות דורשות משאבי הון וציות ניכרים.

חברות עם משאבים פיננסיים גדולים יותר וניסיון רגולטורי צפויות להיות ממוקמות טוב יותר, בעוד שיצרנים וקמעונאים קטנים יותר יבחרו בייצור OEM או ODM, יפחיתו את פעילותם או ייצאו מהשוק, אמר קים.

"בינתיים, לא הייתי אומר שעדיין היה איחוד שוק", אמר. "השנה או השנתיים הקרובות יהיו תקופת המפתח, שכן המלאי הקיים מתרוקן והמסגרת הרגולטורית החדשה מבוססת במלואה".

ספקים סיניים עומדים בפני דרישות תיעוד מוגברות

שינוי הציות משפיע גם על ספקים זרים.

מסגרת הבדיקה שתוארה על ידי קים מכסה 20 חומרים מזיקים מוסדרים, כולל רכיבי חומר גלם, תרכובות קרבוניל, מתכות כבדות, ניטרוסמינים ספציפיים לטבק וריכוז ניקוטין. הניסויים הרגולטוריים צפויים להתרחב מעבר לנוזלי אידוי ולכלול חומרים מזיקים בתרסיס שנוצר במהלך השימוש במוצר.

מסגרת זו משנה את הדרישות שמציבים יצרנים קוריאנים לספקים הזרים שלהם. אימות מקור, תעודות ניתוח, מעקב אחר אצווה ותיעוד בקרת איכות הופכים חשובים יותר ויותר, במיוחד עבור ספקי ניקוטין, מרכיבי נוזלי אידוי, נוזלים מוגמרים ואריזות.

קים אמרה שמתן ניקוטין לבד כבר לא מספיק.

האריזה והתיוג חייבים להתאים גם לתקנות הקוריאניות, לרבות תוויות אזהרה, התראות בריאות והגבלות מחמירות על תמונות פירות, תיאורי טעמים ואלמנטים עיצוביים אחרים שמושכים את הצרכן. ספקים זרים מתבקשים יותר ויותר לספק אריזה ותיוג המותאמים במיוחד לקוריאה.

באופן כללי, השוק הקוריאני מתמקד פחות במחיר ויותר בציות לרגולציה, אמר קים. ספקים המסוגלים לאמת את מקור חומרי הגלם, לספק תיעוד בדיקות מלא, לשמור על מעקב אחר אצווה ולהגיב במהירות לשינויים רגולטוריים, ככל הנראה ישיגו יתרון תחרותי.

6-MN ותערובות תוצרת בית מופיעות כשאלות הרגולטוריות הבאות

תקנות חדשות הגבירו את העניין במוצרים ובשיטות עבודה מחוץ למודל נוזלי הניקוטין הקונבנציונלי.

העניין במוצרים נטולי ניקוטין, אנלוגים לניקוטין (כולל 6-מתילניקוטין) ותערובות נוזלי אידוי תוצרת בית, הנקראות מקומיות "Liquid Kimjang" או 액상 김장, גדלה בבירור, אמר קים. עם זאת, אף אחת מהחלופות הללו לא הפכה למגמה השלטת בשוק.

"בשלב זה יש לשקול תגובות זמניות לסביבה רגולטורית משתנה", אמר.

בין החלופות הללו, מוצרים נטולי ניקוטין הם כיום האפשרות המעשית ביותר. חלק מהיצרנים הרחיבו את מגוון הנוזלים והחפצים החד פעמיים נטולי ניקוטין. אבל מכיוון שהם לא מצליחים לספק את כל המשתמשים הרגילים של ניקוטין, לא סביר שהם יחליפו את השוק הכולל של מוצרי ניקוטין, אמר קים.

אי הוודאות הגדולה ביותר טמונה ברגולציה העתידית של אנלוגים לניקוטין, במיוחד 6-methylnicotine או 6-MN. על פי הדיווחים, ממשלת קוריאה שואפת להשלים את הערכת הבטיחות של אנלוגים לניקוטין לפני סוף 2026, וחברות רבות מאמינות שהתוצאה תהיה גורם מכריע לעתיד השוק, לדברי קים.

אם אנלוגים לניקוטין יהפכו גם למוסדרים כטבק, השוק יכול להתפתח לכיוון של דגם שנראה באזורים מסוימים באירופה, שבו זריקות ניקוטין נמכרות בנפרד מנוזלים בטעמים. כמה חברות כבר מפתחות או מכינות מוצרים לאפשרות הזו, אמר.

בטווח הקצר, המלאי הקיים ומוצרים אנלוגיים לניקוטין ימשיכו להשפיע על השוק. בטווח הארוך, הכיוון של המגזר יהיה תלוי במידה רבה באופן בווסת אנלוגים לניקוטין.

השלב הבא של דרום קוריאה נראה מעבר לגבולותיה

השיפוץ הרגולטורי המקיף של דרום קוריאה, המכסה רישוי, תקני מוצרים, מיסוי, בקרות קמעונאיות וניהול חומרים מזיקים, לא רק יעצב מחדש את שוק האידוי המקומי שלה, אלא גם ישמש כמקרה חשוב לרגולציה העולמית של ניקוטין.

אתגרים המתעוררים בדרום קוריאה - - כולל אנלוגים לניקוטין כגון 6-מתילניקוטין (6-MN), מוצרים נטולי ניקוטין, תערובות ביתיות מתוצרת עצמית ופורמטים של מוצרים המתפתחים במהירות - עשויים להפוך לשאלות רגולטוריות ששווקים אחרים יצטרכו לטפל בהן במוקדם או במאוחר.

ככל שמוצרי ניקוטין מתפתחים מהר יותר ממסגרות רגולטוריות קיימות, כיצד דרום קוריאה מיישמת תקנות חדשות, כיצד המגזר מסתגל וכיצד הרגולטורים מגיבים למוצרים מתפתחים יכולים לספק תובנות מכריעות לרגולציה עולמית של אידוי.

2Firsts ימשיך לדווח על התפתחויות רגולטוריות והתפתחויות במגזר הניקוטין והאיידוי בדרום קוריאה.